Snabblånet kan avslöja bolagets verkliga problem

Hon beskriver situationer där bolaget ofta redan har varit pressat under en längre tid. Det kan handla om svaga affärer, kundförluster, kunder som inte betalar i tid, en bank som har sagt upp en kredit eller skulder hos Kronofogden som snabbt behöver lösas.

För vd:n blir den centrala frågan därför inte bara om snabblånet kan betala av dagens skuld. Frågan är om bolaget har en tillfällig brist i kassan – eller om likviditetsbristen visar att verksamheten inte längre bär sina kostnader.

Lånet måste ha en tydlig väg ut

Ett snabblån kan enligt Emma Berglund Uväng bara vara rationellt om vd:n vet att lånet kan betalas tillbaka snabbt.

– Som huvudregel är det aldrig en bra lösning, eftersom de är väldigt dyra. Men om man vet att det kommer att lösa sig på kort sikt och lånet bara blir en brygga under en kort period, innan en mer långsiktig lösning finns på plats, då kan det vara okej. Men då ska man veta att man kan betala tillbaka på kort sikt, säger Emma Berglund Uväng.

Därför räcker det inte att lånet löser en redan förfallen faktura. Vd:n behöver veta vad som händer efteråt. Finns det en säker kundinbetalning på väg in eller ett kassaflöde som gör att lånet kan betalas tillbaka inom kort?

Om svaret är oklart riskerar lånet att bara flytta fram problemet, till en högre kostnad.

Räkna även på det som inte går enligt plan

En särskild risk är att beslutet bygger på vad bolaget klarar just nu. Men kostnaden ligger inte bara i den ordinarie räntan. Om bolaget missar betalningar kan även dröjsmålsräntor tillkomma.

– Man behöver ta höjd för att inte klara av att betala den ordinarie räntan och räkna på vad det innebär om dröjsmålsräntorna tillkommer. Då kan det kumuleras och bli vansinnigt dyrt, säger Emma Berglund Uväng.

Innan beslutet fattas behöver vd:n därför ha en uppdaterad likviditetsprognos. Den ska visa hur lånet påverkar kassan under kommande veckor och månader –inte bara hur dagens betalning ska lösas.

Vad händer om en kund betalar 30 dagar senare än planerat? Vad händer om omsättningen blir lägre? Klarar bolaget både ränta, amortering och eventuell dröjsmålsränta?

Personlig borgen flyttar risken till vd:n

För ägare som också är vd kan ett snabblån innebära en privat risk, särskilt om långivaren kräver personlig borgen.

– Går man i borgen har man ett direkt och personligt betalningsansvar. Krav som riktas mot bolaget kan även riktas mot den som har gått i borgen, säger Emma Berglund Uväng.

Därför behöver vd:n förstå exakt vad borgensåtagandet omfattar. Vilka räntor och kostnader kan tillkomma, och vad händer om bolaget inte kan betala?

– Ska man lämna en sådan borgen bör man se till att den är beloppsbegränsad, så att man har översikt över vilket belopp man förbinder sig att betala, säger Emma Berglund Uväng.

Nya lån för gamla skulder 

En av de tydligaste varningssignalerna är när bolaget börjar ta nya lån för att betala gamla skulder.

– Du har visserligen vunnit tid, men du kanske har fått ännu sämre villkor. Och så är du tillbaka i samma situation igen, där du inte kan betala av det nya lånet, säger Emma Berglund Uväng.

Då behöver frågan lyftas från finansiering till bolagets fortsatta livskraft. Finns det en sund verksamhet som kan bära sina kostnader efter att skulderna hanterats? Eller kommer bolaget att hamna i samma läge igen?

– Med snabblånet måste man se att det här faktiskt vänder situationen. Om det bara är en förlustbringande verksamhet kommer man inte att vända den med ett nytt lån, säger Emma Berglund Uväng.

Hennes viktigaste råd är att söka hjälp tidigt. Det behöver inte betyda att bolaget ska rekonstrueras eller försättas i konkurs. Det kan handla om att bedöma kassaflöde, tillgångar, finansieringsmöjligheter och om det går att vända verksamheten till lönsamhet.

– Många är rädda för att ta hjälp och väntar för länge. Hade de kommit tidigare hade vi haft en mycket större verktygslåda att använda oss av, säger Emma Berglund Uväng och fortsätter:

– Om verksamheten bedöms ha livskraft framåt kan det finnas andra alternativ till ett snabblån. En företagsrekonstruktion ger bolaget ett betalningsanstånd under vilket det kan utredas hur verksamheten kan rekonstrueras. En företagsrekonstruktion kan också kombineras med en skuldnedskrivning om bolagets skuldmassa är för stor.

För vd:n är beslutet därför större än frågan om snabb finansiering. Ett snabblån kan köpa tid. Men innan beslutet fattas behöver vd:n veta varför tiden behövs – och vad den ska användas till.